Инвесторы за рубежом переосмысливают свои традиционные способы инвестирования. Вместо того чтобы пытаться угадать, какие акции вырастут, а какие упадут, используйте широкую диверсификацию. Чтобы получить его с наименьшими затратами, используются биржевые фонды (ETF).
Одним из самых популярных инвестиционных инструментов являются биржевые фонды (ETF). На биржах США это самый торгуемый инструмент (акции занимают второе место). По состоянию на декабрь 2017 года глобальные инвестиции в ETF достигли 4,7 триллиона долларов. ETF появились в Канаде в 1990 году и в США в 1993 году.
ETF фонды — это недорогие индексные фонды с низкой комиссией, которые имитируют базовый финансовый индекс, за которым они следят изо дня в день. Обычно они организуются американскими или ирландскими фондами и строго регулируются SEC (Комиссия по ценным бумагам и биржам США — Комиссия по ценным бумагам и биржам) или Центральным банком Ирландии.
Как купить 500 компаний в один клик?
Фондовый индекс — это индикатор, показывающий уровень изменения цены ценных бумаг компании в конкретной отрасли или стране.
p>
Цены ценных бумаг, входящих в этот индекс, постоянно меняются, и индекс позволяет определить общее направление экономики страны или отрасли. Как правило, чем крупнее и ликвиднее компания, тем больше ее вес в индексе.
Покупка акций любой компании, даже самой успешной, — это риск для любого инвестора, потому что рано или поздно компания столкнется с «внутренними рисками»: бесхозяйственностью, агрессией конкурентов, техногенной катастрофой.
Покупка нескольких акций одновременно безопаснее и может диверсифицировать ваши инвестиции. Это снижает риск, который берут на себя отдельные компании.
Покупка одной акции ETF эквивалентна покупке десяти, сотен или даже тысяч акций крупнейших компаний, принадлежащих к определенной отрасли или стране. Это действительно можно сделать одним щелчком мыши. ETF — это «прозрачные пакеты» индексов, таких как индекс Московской биржи и индекс MSCI US.
Крупнейшим ETF в мире является SPDR S&P 500 ETF Trust стоимостью 256 миллиардов долларов. С 2013 года ETF торгуются на Московской бирже в России, после того, как это разрешено Законом о рынке ценных бумаг Российской Федерации и нормативным актом регулятора. В настоящее время торгуется 12 ETF с общим объемом активов около 170 миллионов долларов (по состоянию на январь 2018 года).
Кому подходит ETF? Любому!
1. Вы непрофессиональный инвестор.
Любой индивидуальный инвестор может покупать и продавать акции ETF на бирже. Это следствие того, что акции фонда могут входить в «бесконечный круг». Поэтому вам не нужно быть аккредитованным инвестором, чтобы инвестировать в ETF.
2. Вы профессиональный инвестор и управляете крупными суммами денег.
Это стало неожиданностью для многих, но даже крупные инвесторы, такие как эндаументы (Гарвард, Йельский университет и т. д.), используют ETF для ставок на отдельных рынках. ETF используются хедж-фондами (например, фонды Джорджа Сороса и Джона Полсона). ETF чаще всего используются независимыми финансовыми консультантами.
3. У вас мало стартового капитала.
Стоимость покупки одной ценной бумаги, как правило, выше, чем у фондового ETF. Например, некоторые еврооблигации начинаются с 200 000 долларов. Кроме того, собрав портфель из множества отдельных ценных бумаг, вы сможете платить больше брокерских комиссий.
4. Вы хотите сделать иностранную инвестицию.
ETF обеспечивают доступ к глобальным портфелям акций в развитых и развивающихся странах и защищают отдельные экономики от риска инфляции.
5. Вы хотите инвестировать в долгосрочной перспективе, потому что у вас нет времени на активную торговлю.
Самостоятельно отслеживать динамику всех купленных отдельных ценных бумаг очень сложно. Представьте, что у вас в портфеле 100-200 ценных бумаг разных эмитентов. Поскольку структура ETF повторяет структуру индекса, инвесторы в ETF автоматически получают диверсифицированный набор активов. ETF позволяют не финансистам инвестировать в профессионально разработанные инвестиционные продукты без профессиональных финансовых знаний. В то же время результаты, полученные с помощью ETF, часто значительно превышают эффекты бессистемной торговли на рыночных условиях.
6. Вы хотите активно покупать и продавать акции.
ETF торгуются ежедневно в рабочие часы биржи, поэтому вы можете покупать и продавать акции ETF каждую минуту или только один раз в год. Главное – соотнести результаты с затратами.
Итог
1. Покупка одной акции ETF похожа на покупку сразу сотен крупных компаний.
2. Акции ETF торгуются на биржах так же, как и обычные акции.
3. Поскольку вам не нужно совершать много сделок каждый день, общая стоимость торговли ETF может быть ниже.
4.ЕТФ имеет доступ к мировым рынкам, индекс позволяет инвестировать в акции крупнейших компаний страны. То есть, покупая ETF, вы будете инвестировать в экономику разных стран: США, России, Австралии, Японии, Китая, Германии, Великобритании — любой развитой страны.
5. Российским инвесторам проще и дешевле инвестировать в московские биржевые ETF, чем пытаться привязаться к иностранным ETF. Причины просты: брокерские услуги и комиссии будут ниже, а российское государство предлагает налоговые льготы (вычет II года и долгосрочный капитал).